来源：中国经营报
本报记者 杨井鑫 苏州 合肥报道
作为金融的“五篇大文章”之首，科技金融是金融服务经济高质量发展、加快建设金融强国的关键。国家高度重视完善金融支持科技创新体系，在构建与科技创新相适应的科技金融体制方面出台了一系列的政策措施，旨在改善科创型企业融资生态环境。
在银行加大力度将信贷资源投向科创型企业的同时，这些科创企业的融资真实情况到底如何？融资痛点还有哪些？《中国经营报》记者近期实地走访了苏州、合肥等地，对目前科创企业的融资环境进行了深入了解。
企业喊“难”
“春江水暖鸭先知，科技企业的融资很难。”思必驰科技股份有限公司（以下简称“思必驰”）董事长高始兴表示。
高始兴告诉记者，坚持创业已经17年了，思必驰每年的研发投入都很大。企业发展到今天会遇到很多困难，尤其是去年思必驰在上市过程中经历的一次波折，让他对融资“难”有了更深的体会。
思必驰是一家国内专业的对话式人工智能平台型企业，主营智能人机交互软件产品、软硬一体化人工智能产品以及对话式人工智能技术服务。产品覆盖智能家电、智能汽车、消费电子等物联网领域。公司经过十余年基础技术研发，在人工智能语音语言领域取得了多项重大技术创新。目前合作客户覆盖了海信、美的、长虹、上汽、北汽、奔驰、宝马、华为等头部企业。
“由于业务持续增长，企业所属行业人工智能也符合国家大方向，思必驰目前已经获得融资走出了困境。但是还是有不少科技企业很难融到钱。苏州的科技金融融资环境尚且如此，其他地方的情况可想而知。”高始兴表示。
对于科技企业融资难的症结，他认为这类企业属于高风险行业，而银行贷款相对保守。当科技企业发展非常好的时候，贷款可能会比较容易，但是企业需要钱的时候贷款很难。
“部分银行不敢对风险高的科技企业授信，但是不同银行之间也有区别，这需要银行能懂产业、懂行业发展，要用风投的视角来评估风险放贷款。”高始兴认为，中信银行（601998.SH）对高新科技企业贷款支持力度很大，对产业发展的理解更深。
中信银行是思必驰的主要合作银行。2021年为企业提供了3000万元的并购贷款，为企业投资计划提供了资金支持。目前该行对企业的授信余额0.9亿元，并为企业提供了结算、代发工资等一揽子金融服务。
“科技企业的高成长、轻资产特性和传统企业不太一样。中信银行苏州分行做了一些积极探索，对科技企业建立了专门的金融服务体系。”中信银行苏州分行副行长姜志强表示。
据介绍，苏州的产业技术含量很高，园区体量大，聚集了大量的海归人才。作为当地股份行服务科技企业的排头兵，中信银行首创对科技企业的风险评估体系，并将加大了信贷资源的投入。中信银行苏州分行2024年全年计划新增信贷规模为50亿元，其中科技金融计划新增规模就达到了30亿元。
“面对一些科技企业初创期的不确定性，银行怎么支持是关键。”姜志强认为。
中信银行苏州分行上市公司经营中心副总经理宋希希表示，银行的科技企业客群是金字塔结构，分为头部企业、腰部企业和基座企业。其中，苏州的200多家上市公司属于头部企业，100多家准上市公司属于腰部企业，而2800多家“专精特新”企业和资本市场认可的300多家企业属于基座企业。
“中信银行苏州分行对科技企业客群的覆盖率目前超过56%，头部和腰部企业的覆盖率更高。”宋希希表示，苏州辖内还有20多个园区，政府会列出相应的科技中小企业“白名单”，银行根据“白名单”为企业提供相应的金融服务。
“界首”样本
安徽省界首市（县级市）位于省最西北边陲，是一个典型的皖北小县。让人不可思议的是，这个中部内陆县城竟培育出了省级“专精特新”中小企业 67 家，国家级“专精特新”企业 12 家，国家制造业单项冠军企业 1 家，走出了自己的科创路子，成为了现象级的科创城市之一。
据了解，2018 年前的界首还是一个省级贫困县，如今已先后获批国家首批创新型县（市）、国家知识产权强县建设试点县（市）。
“界首发展工业高新技术的氛围比较浓，吸引了一批国内龙头企业落户界首。同时，本地的一批企业也选择了‘专精特新’的一条发展道路，政府在各方面的支持力度都很大。”界首市高新区管委会副主任曹伟表示。
曹伟认为，高新科技企业的发展离不开金融的支持。由于科技企业的发展速度很快，对资金的需求也更大。如果资金跟不上，也就制约了企业的发展。“金融资源的对接和帮助园区内企业融资是界首高新区服务企业的一项重要工作。”
曹伟还告诉记者，界首高新区为了强化银行对合作企业的支持，园区加大了对企业的科技成果展示，并融合了各种资源。比如政府投入3000万元的资金成立资金池，为企业的贷款作背书，这种代偿机制的建立，提升了银行的贷款意愿。
中信银行合肥分行普惠金融部总经理蒋道明表示：“2023年年末，安徽省内阜阳市的国家级专精特新‘小巨人’企业24户，界首占了12户，其中8户与中信银行有合作。最近阜阳市新评出的一批国家级专精特新‘小巨人’企业有3户，全部在界首，其中2家在中信银行申请的科技型贷款即将放款。”
天鸿新材料股份有限公司（以下简称“天鸿新材料”）董事长胡伟表示，科技企业要成为国家级专精特新“小巨人”企业需要在某一个领域做得有特色，科技含量和专业程度要达到一定水平，在行业内也有一定地位，产值达到一定的规模，解决市场的一些难题。这些条件都是缺一不可的。
相关信息显示，天鸿新材料是界首市一家集研发、生产、营销、服务于一体的国家专精特新“小巨人”企业。公司主要从事锂电池隔膜、PVC 地板膜、可降解薄膜等新型膜材料的生产销售。该企业广泛开展产学研合作，深耕锂电池隔膜、可降解薄膜等新型膜材料研发生产，攻克了锂电池隔膜生产核心技术——干法单拉技术，填补了国内空白，打破了该类锂电池隔膜产品的进口依赖。
“随着公司在锂电池隔膜技术的突破，天鸿新材料的生产规模也开始不断扩大。公司新增了两条生产线，对于原材料的采购面临资金压力。”胡伟介绍道，对于创新型企业而言，抵押物是融资的最大障碍，光靠抵押贷款局限了企业的发展，而中信银行合肥分行是第一家跟企业接触后提出来可以无需抵押物的。该行只花了一周时间，就为天鸿新材料顺利发放1000万元的“科创 e 贷”线上贷款，为企业解决了资金难题，保证了生产线的正常运营。
中信银行合肥分行副行长王华表示，安徽每一个地方在产业发展和科技企业的孵化上有各自的特点，截至2024年9月，中信银行合肥分行已经为安徽区域内超过1000户科技型企业提供贷款服务，一般贷款余额约120亿元，较去年同期增加了15%。银行在选择支持科技企业时，要用到投行化思维、产业化思维、数字化思维和长期化思维。同时，在对于科技企业的授信审批上，中信银行不断在推动分层授信审批机制，通过调查审查模板简化、增加审批弹性等举措，致力于提高科技企业的审批效率。
对于部分科技企业阶段性融资难的问题，王华认为：“科技企业发展是一个长期的过程，在安徽，科技型企业通过和金融机构双方签署‘贷款协议+中长期战略合作协议+承诺函’这种‘共同成长计划’的模式，达到为科创企业提供全生命周期综合金融服务呵护的效果。”